Как рассчитывается эффективность предприятия. Показатели экономической эффективности предприятия: расчет и оценка

В условиях развития рыночных отношений , когда источником формирования и роста основных фондов являются, прежде всего, собственные средства организаций, оценка эффективности использования средств труда приобретает особенно важное практическое значение. Полное и эффективное использование действующих основных фондов способствует уменьшению потребности в инвестициях на их воспроизводство, росту производительности труда, снижению расходов на их эксплуатацию и увеличению на этой основе прибыли и рентабельности хозяйственной деятельности.

Для оценки эффективности использования основных фондов и производственных мощностей торговой организации применяется следующая система показателей:

1. Фондоотдача (Фо). Характеризуется объемом товарооборота на единицу

(1 руб., 1 млн. руб.) среднегодовой стоимости основных фондов:

где Т - товарооборот,

ОФ - среднегодовая стоимость основных фондов;

2. Фондоемкость (Фе), показатель, обратный фондоотдаче, характеризует величину основных фондов на единицу товарооборота:

3. Уровень активной части основных фондов (Уа), характеризует долю активной части основных фондов в общей стоимости основных фондов:

где ОФа - среднегодовая стоимость активных основных фондов;

4. Коэффициент эффективности использования (или прибыльности) основных фондов (Кэ), характеризует величину прибыли, полученную на единицу среднегодовой стоимости основных фондов:

где П - прибыль;

5. Фондооснащенность (Фос) показывает величину основных фондов, приходящуюся на одного среднесписочного работника:

где ЧР - среднесписочная численность работников;

6. Фондовооруженность (Фв) характеризует величину активных основных фондов, приходящуюся на одного торгово-оперативного работника:

где ЧТП - среднесписочная численность торгово-оперативного персонала;

7. Товарооборот на 1 кв.м. торговой площади определяется путем деления объема товарооборота на размер торговой площади;

8. Прибыль на 1 кв.м. торговой площади рассчитывается путем деления суммы полученной прибыли на размер торговой площади.

Показатели товарооборота и прибыли на 1 кв.м. торговой (общей) площади характеризуют эффективность использования производственной мощности розничной торговой организации. Анализ уровня и динамики этих показателей особенно в сравнении с показателями однотипных организаций заставляет работников изыскивать возможности и определять конкретные пути увеличения пропускной способности магазина, повышения удельного веса торговой площади в общей площади, расширения продажи товаров прогрессивными методами. Следует заметить, что оценка эффективности работы магазинов по показателям товарооборота и прибыли на 1 кв.м. площади получила широкое распространение в зарубежных торговых фирмах.

9. Интегральный показатель эффективности использования основных фондов (I).

Определяется по формуле:

Интегральный показатель применяется в ситуациях, когда тенденция динамики основных показателей эффективности использования основных фондов носит разнонаправленный характер.

К системе показателей, характеризующих уровень использования активной части основных фондов и производственных мощностей и позволяющих выявить резервы улучшения их использования, относятся также:

а) Коэффициент экстенсивного использования оборудования (Кэ).

Определяется по формуле:

где tф - фактическое количество часов работы оборудования,

Фр - режимный фонд времени работы машин и оборудования;

б) Коэффициент интенсивного использования машин и оборудования (Ки). Характеризует уровень использования машин и оборудования по мощности, определяется по формуле:

где Пф - фактическая производительность машин и оборудования в единицу времени,

Пв - нормативная (по техническому паспорту) производительность оборудования;

в) Интегральный коэффициент использования оборудования (I). Характеризует уровень использования машин и оборудования во времени и по мощности I = Кэ * Ки, учитывает совокупное влияние как экстенсивных, так и интенсивных факторов.

Произведем анализ эффективности использования основных фондов за отчетный год по торговой организации (см. табл. 7.1 и 7.2).

Таблица 7.1 Исходные данные для анализа эффективности использования основных фондов торговой организации (млн. руб.)

Таблица 7.2 Динамика показателей эффективности использования основных фондов торговой организации

Как видно из данных таблицы 7.2, эффективность использования основных фондов в отчетном году повысилась. Фондоемкость основных фондов снизилась с 0,096 до 0,084 руб. в расчете на рубль основных фондов.

В системе показателей эффективности использования основных фондов приоритетная роль принадлежит фондоотдаче и коэффициенту эффективности использования (или прибыльности) основных фондов. Поэтому в процессе анализа необходимо, прежде всего, изучить динамику этих показателей и влияние на них основных факторов.

На фондоотдачу и коэффициент эффективности использования основных фондов влияют изменения стоимости основных фондов, объема товарооборота и величины полученной прибыли. Для расчета влияния этих факторов необходимо определить условные показатели фондоотдачи (Фо¢) и коэффициента эффективности использования основных фондов (Кэ¢) по формулам:

где То - фактический товарооборот за отчетный год,

ОФб - среднегодовая стоимость основных фондов за прошлый год,

По - прибыль за отчетный год.

На основе данных таблицы 7.1 рассчитаем условные показатели фондоотдачи и коэффициента эффективности использования основных фондов.

13936: 1114 = 12,5 руб.; = 446: 1114 = 0,4 руб.

Для определения влияния изменения объема товарооборота на фондоотдачу и коэффициент эффективности использования основных фондов необходимо сравнить условные показатели с показателями базисного (прошлого) года.

Влияние изменения среднегодовой стоимости основных фондов на названные показатели устанавливается путем сравнения фондоотдачи и коэффициента эффективности использования основных фондов за отчетный год с исчисленными условными показателями (табл. 7.3).

Таблица 7.3 Обобщение влияния факторов на фондоотдачу и коэффициент эффективности использования основных фондов

В соответствии с данными таблицы 7.3 основными факторами увеличения фондоотдачи и прибыльности основных фондов явились соответственно рост объема товарооборота в отчетном году на 12,5 % и прибыли на 7 %. За счет увеличения среднегодовой стоимости основных фондов фондоотдача уменьшилась на 0,071 руб., а прибыль на 0,002 руб. в расчете на 1 рубль основных фондов.

При анализе эффективности использования основных фондов следует учесть взаимосвязь между производительностью труда, фондоотдачей и фондовооруженностью труда.

Эту взаимосвязь можно выявить, если формулу расчета фондоотдачи по активным основным фондам (Фои=Т: а) преобразовать, разделив числитель и знаменатель на среднесписочную численность торгово-оперативных работников. Тогда формула примет вид:

где ПТ - производительность труда (средний оборот на одного торгово-оперативного работника),

Фв - фондовооруженность труда.

Тогда производительность труда (ПТ) будет равна произведению фондоотдачи и фондовооруженности (ИТ = Фо.а. * Фв).

Рост производительности труда находится в прямой зависимости от роста фондоотдачи и фондовоорудженности труда. Оптимальным считается вариант, когда темпы роста производительности труда опережают темпы роста фондовооруженности. Такое соотношение обеспечивает снижение фондоемкости товарооборота.

Чем выше темпы роста производительности труда, тем ниже фондоемкость товарооборота, тем меньше расходы по эксплуатации основных фондов и тем выше рентабельность основных фондов.

Используя данные таблицы 7.1, произведем анализ влияния изменения фондоотдачи по активным основным фондам и фондовооруженности труда на производительность труда торгово-оперативных работников.

Таблица 7.4 Исходные данные для анализа влияния изменения фондоотдачи и фондовооруженности на производительность труда

Для определения влияния изменения фондоотдачи и фондовооруженности на производительность труда рассчитаем условную производительность труда путем умножения фондоотдачи за отчетный год на фондоовооруженность за прошлый год:

ПТ¢ = Фо.отч. х Фв.б.,

где ПТ¢ - условный показатель производительности труда,

Фо.отч. - фондоотдача по активным основным фондам за отчетный год,

Фв.б. - фондовооруженность труда за прошлый (базисный) год.

ПТ¢ = 18,24 х 7,1 = 129,5 млн. руб.

Рост среднего оборота на одного торгово-оперативного работника (производительности труда) на 19,4 млн. руб. обеспечен за счет:

Роста фондоотдачи по активным основным фондам на 6,7 млн. руб. (129,5 - 122,8);

Повышения фондовооруженности труда на 12,7 млн. руб. (142,2 - 129,5).

Эффективность использования основных фондов оказывает непосредственное влияние на конечные результаты хозяйственной деятельности торговой организации - прибыль и рентабельность, прежде всего, через такие показатели как товарооборот и расходы на реализацию товаров. Так, с ростом фондоотдачи увеличивается производительность труда и на этой основе товарооборот, а уровень расходов на оплату труда снижается, что ведет к росту прибыли.

Расходы на аренду, эксплуатацию и содержание основных фондов в торговых организациях составляют около одной трети всех издержек обращения. Поэтому рост фондоотдачи, снижение фондоемкости товарооборота за счет эффективного использования производственной мощности организации обеспечивают снижение издержек обращения и увеличение прибыли.

Кроме того, следует иметь ввиду, что состояние основных фондов, их технический уровень влияют на культуру торгового обслуживания населения (внедрение прогрессивных методов продажи товаров и технологий торговых процессов, эстетический облик торговых помещений), на создание благоприятных условий для работы и отдыха торгового персонала (внедрение современных видов оборудование и техники, соблюдение санитарно-гигиенических требований и др.), что способствует повышению производительности труда и на этой основе росту товарооборота, снижению расходов, увеличению прибыли.

Основными направлениями улучшения использования основных фондов организаций торговли являются:

Полное использование торговых помещений за счет установления оптимального режима работы с учетом интенсивности движения покупательских потоков, увеличения удельного веса торговой площади применения прогрессивных методов продажи товаров и прогрессивных технологий организации торговых процессов, расширения перечня и повышения качества предоставляемых покупателям дополнительных услуг;

Сокращение сроков текущего и капитального ремонтов основных фондов;

Внедрение инноваций в технологии продажи и торгового обслуживания;

Повышение коэффициента использования машин и оборудования по времени и мощности за счет сокращения простоев, повышения степени их загрузки, своевременной установки и рационального размещения в торговом зале, поддержания путем профилактического ремонта соответствующего технического состояния, повышения уровня квалификации персонала, обслуживающего машины и оборудование;

Продажа излишних основных фондов или сдача их в аренду;

Широкое использование такого особого вида аренды машин, оборудования, транспортных средств и других средств труда, каким является лизинг. Получение необходимого оборудования во временное пользование на условиях лизинга позволяет организациям осуществлять техническое перевооружение и обновление основных фондов без больших первоначальных инвестиций в воспроизводство основных фондов, не затрачивать большие средства на покупку дорогостоящего оборудования, что особенно важно для небольших и средних магазинов.

• Как рассчитывать коэффициент эффективности инвестиций.
• Как рассчитать показатель чистой приведенной стоимости.
• Как узнать значение дисконтированного индекса доходности.
• Как рассчитать индекс доходности от инвестиций.
• Как рассчитать внутреннюю норму доходности поддерживаемого проекта.
• Как рассчитать модифицированную внутреннюю ставку доходности.
• Как рассчитать срок окупаемости первых инвестиций.

Чтобы вложенные в бизнес деньги принесли доход, необходимо рассчитать целесообразность инвестиций с помощью коэффициента эффективности. Читайте в этой статье, как это сделать и какими методиками расчета должен пользоваться инвестор.

Правила расчета коэффициента эффективности инвестиций

Коэффициент эффективности инвестиций – один из распространенных методов для учетной оценки целесообразности денежных вложений в предприятие. Следует учесть, что этот метод не учитывает дисконтирование дохода , а лишь доход в виде среднегодовой прибыли.

Одно из главных преимуществ рассматриваемого показателя оценки эффективности инвестиций – простота использования. Чтобы посчитать коэффициент, следует разделить значение среднегодовой прибыли на среднюю величину инвестиций, вложенных в проект. Чтобы найти среднюю величину инвестиций, потребуется умножить сумму капитальных вложений на 0,5.

Эта методика подходит в качестве инструмента для первичной оценки проекта . Средняя величина инвестиций в этой формуле оценивается только в том случае, если после того, как инвестирование будет прекращено, капитальные расходы планируется списать в полном размере. Если же предполагается наличие остаточных активов, то средняя величина инвестиций в этой формуле не оценивается.

Единственным существенным достоинством рассмотренного метода является простота и скорость выполнения расчетов. Недостатков заметно больше. Например, при помощи этого способа практически невозможно точно посчитать предстоящие финансовые поступления и доходы от проекта. Еще один минус – метод вносит большие погрешности в том случае, если применяется к расчету рентабельности венчурного инвестиционного проекта.

Делимся советами, куда вложить свободные личные деньги и получить от этого выгоду.

Чистая приведенная стоимость

Этот показатель незаменим, когда дело касается эффективности от денежных вложений. Главной целью большей части инвестиций выступает получение за их счета как можно большей чистой прибыли . На это нацелено большинство инвесторов. Чистая приведенная стоимость объективно показывает, какое количество денег можно получить за поддержку проекта.

Для расчета чистой приведенной стоимости инвестору требуется понимать характеристики и направления денежных потоков , которые будут спровоцированы вложением денежных средств. Важно спрогнозировать, каким образом рассчитанные денежные потоки будут изменяться во времени по размеру и по направлению. Чтобы лучше понять принцип работы денежных потоков, следует посмотреть на эту схему:

На графике можно увидеть принцип изменения денежного потока бизнеса. Под предпроизводственным периодом понимается первая фаза вложения денежных средств в работу предприятия. Под инвестициями можно рассматривать как вложение, которое было выполнено один раз за год, так и процесс длительностью в 12 месяцев или больше.

Если под инвестициями понимается не единовременное вложение, а процесс, то при расчете чистой стоимости обязательно надо учитывать размер изменения цены инвестиций. В расчетах, помимо других исходных данных, должна быть ставка дисконтирования. Размер ставки зависит от того, какие критерии были выбраны инвестором. Это может быть стоимость капитала, норма доходности, кредитная ставка и другие.

Как управлять инвестициями, чтобы не понести убытки?

Формулы расчета показателя

Для расчета денежных потоков, которые идут в сторону поддерживаемого инвестором предприятия, считаются денежные поступления NV по следующей формуле:

• Clt – размер инвестиций в проект на протяжении всего его жизненного цикла;
• CFt – денежные потоки, идущие на проект в течение жизненного цикла;
• n – жизненный цикл инвестиций.

В указанной формуле не принимаются в учет денежные потоки от финансовой и операционной деятельности предприятия.

После того, как денежные потоки будут рассчитаны, следует приступать к расчету чистой приведенной прибыли. Для этого потоки надо подвергнуть дисконтированию по такой формуле:

• ICt – приток инвестиций;
• CFt – денежный поток в t -год;
• n – время жизненного цикла денежных вложений;
• r – ставка дисконтирования.

• IC0 – размер инвестиций, вложенных в предприятие в самом начале.

Рассчитанное при помощи указанных выше формул значение чистой приведенной прибыли помогает инвестору определиться с тем, стоит ли вкладывать денежные средства в деятельность того или иного предприятия. При этом один проект для двух предприятий может показывать разную прибыльность. Это зависит от размера ставки дисконтирования. Для более объективной и точной оценки нужно считать другие показатели.

Дисконтированный индекс доходности

Такой индекс показывает отношение полученных от дисконтированных по ставке вложения капитала инвестиций к сумме всех дисконтированных инвестиций. Индекс доходности с учетом ставки дисконтирования именуется как DPI и рассчитается по формуле:

Инвестору целесообразно вкладываться в поддержку предприятия только в том случае, если показатель DPI не меньше 0. Это же правило действует для формул расчета приведенной чистой прибыли.

Расчет индекса доходности вложений

Если вы инвестируете небольшие денежные суммы, либо речь идет об инвестировании краткосрочных проектов с продолжительностью жизненного цикла до 12 месяцев, можно воспользоваться упрощенным методом расчета индекса доходности вложений. В этом случае достаточно использовать формулу:

Эту формулу удобно использовать для сравнения двух инвестиционных проектов. Чем больше значение индекса, тем выгоднее будет вкладываться в конкретный проект. Надо учитывать, что формула не отражает реального положения дел в плане финансовой стойкости и стоимости капитала инвестируемого проекта.

Важно не только рассчитать значение показателя PI, но и правильно сделать вывод на его основании. Так, если параметр меньше единицы, то вложения в инвестиционный проект не окупятся. При показателе равном 1 проект характеризуется доходность, размер которой аналогичен ставке дисконтирования. Если же PI превышает единицу, то бизнес-проект считается перспективным и привлекательным для вложения в него средств.

Расчет внутренней нормы доходности

Этот показатель эффективности инвестиционных вложений играет большую роль при анализе проектов, выбранных для финансовой поддержки с целью получения прибыли. Он обозначается как IRR.

• IRR = r , при NPV = 0

Рассчитанная норма является показателем нижней границы ставки доходности, при которой вкладываться в поддержку инвестиционного проекта для инвестора будет невыгодным решением. Если рассчитанный IRR по размеру оказывается меньше, чем средняя доходность капитала проекта, то от поддержки такого бизнеса лучше отказаться. Показатель IRR используется и для сравнения нескольких проектов.

Данный метод подходит для сравнения двух и более инвестиционных проектов, даже при условии, что у них разные масштабы, длительности жизненного цикла и другие параметры. Также метод подходит для сравнения альтернативных вложений, в том числе банковских вкладок. Например, если IRR выше процентной ставки по вкладу, то этот вклад выгоден.

У динамического метода расчета внутренней нормы доходности есть не только положительные качества, но и недостатки, о которых надо помнить при использовании методики. Этот способ не отражает показатель абсолютного увеличения стоимости поддерживаемого проекта . Еще один минус – сложность выполнения расчетов, которая обусловлена несистематической структурой денежных потоков.

Внутренняя ставка доходности

Этот показатель имеет большое значение для анализа результативности инвестиционных проектов, в отношении которых происходит ежегодное реинвестирование прибыли по ставке цены совокупного капитала. Чтобы рассчитать значение внутренней ставки доходности для проекта, следует воспользоваться формулой:

• d – средняя стоимость капитала;
• r – ставка дисконтирования денежных потоков;
• CFt – показатель денежных потоков за год t;
• ICt – денежные потоки инвестиций в рамках t-года;
• N – длительность жизненного цикла проекта.

Формула показывает объективную картину только в том случае, если денежные потоки релевантны, то есть на протяжении всего периода времени имеют положительный знак.

Время до наступления окупаемости

Важный параметр – срок окупаемости тех инвестиций, которые были вложены в проект первоначально. Для расчета параметра используется формула:

• РР – искомый срок окупаемости первоначальных инвестиций;
• I0 – размер первоначальных вложений;
• CFt – денежный поток от вложений в году t;
• t – период, в отношении которого выполняется расчет.

Формула не учитывает рост или падение стоимости денег с течением времени.

Но такой показатель учитывает эта формула:

• R – норма дисконтирования денежных потоков.

Показатель DPP всегда превышает по размеру показатель PP. Опираться только на эти расчеты не рекомендуется, для представления полной картины надо выполнить абсолютную оценку денежных потоков, накопленных за всю протяженность жизненного цикла бизнес-проекта.

У рассмотренного способа расчета срока окупаемости есть недостаток, обусловленный использованием только постоянных по величине денежных потоков. В реальной жизни такие потоки не статичны, а переменчивы. В связи с этим обстоятельством срок окупаемости в реальности может сильно отличаться от рассчитанного как в большую, так и в меньшую сторону.

Теперь вы знаете, каким образом рассчитывать основные показатели эффективности инвестиций .

Уделите время расчетам, прежде чем вложить деньги в какое-либо предприятие. В противном случае есть риск того, что инвестиции не окупятся.

Финансовый коэффициент, равный отношению выручки от продаж к средней стоимости активов . Данными для расчета служит бухгалтерский баланс организации.

Рассчитывается в программе ФинЭкАнализ в блоке Анализ использования капитала как Коэффициент оборачиваемости всего капитала.

Коэффициент эффективности использования активов - что показывает

Показывает количество полных циклов обращения продукции за период анализа. Или сколько денежных единиц реализованной продукции принесла каждая денежная единица активов. Или иначе показывает количество оборотов одного рубля активов за анализируемый период.

Этот показатель используется инвесторами для оценки эффективности вложений капитала.

Коэффициент эффективности использования активов - формула

Общая формула расчета коэффициента:

Формула расчета по данным старого бухгалтерского баланса:

где стр.010 - отчета о прибылях и убытках (форма №2), стр.300 - строка бухгалтерского баланса (форма №1).

Формула расчета по данным нового бухгалтерского баланса:

Коэффициент эффективности использования активов - значение

Нормативного значения показателя не существует. В частном случае определяется спецификой анализируемого предприятия. Этот коэффициент также сильно зависит от отрасли. Чем выше значение этого коэффициента, тем быстрее оборачивается капитал, и тем больше прибыли приносит каждый рубль актива организации.

Коэффициент эффективности использования активов - схема

Страница была полезной?

Синонимы

Еще найдено про коэффициент эффективности использования активов

1. Комплексный анализ эффективности использования нематериальных активов Целесообразность получения охранных документов оценивается на основе сопоставления величины предполагаемых будущих доходов от использования этих активов и величины расходов по созданию и получению охранных документов Проводить анализ потребности в нематериальных... Удельный вес нематериальных активов в валюте баланса 1, 4, 13, 14, 16 или коэффициент реальной стоимости нематериальных активов 10 НМАн НМАк 2 ВБк ВБн 2 100, где НМАн... Тэ Тн где Тэ - эффективный возраст нематериальных активов Тн - срок полезного использования нематериальных активов либо срок действия охранного
2. Аудит нематериальных активов Например в процессе аудиторской проверки нематериальных активов нет смысла проводить корреляционно-регрессионный анализ нематериальных активов так как для аудитора исследование наличия любых в том числе стохастических связей между показателями... Так расчет среднего темпа роста коэффициента комплексной оценки эффективности использования нематериальных активов табл 7 и интегрального показателя развития предложенного С
3. О нормативных значениях коэффициентов при формировании рейтинговой оценки финансово-экономического состояния предприятия XX века нормативный коэффициент эффективности рентабельность использования производственных активов промышленности совокупность основных фондов и оборотных средств принимался на
4. Анализ оборачиваемости оборотных активов в аграрной и хлебопекарной сферах экономики Чем меньше величина коэффициента тем выше скорость оборота активов запасов выше эффективность их использования С помощью коэффициента загрузки активов запасов определяют потребность в
5. Взаимосвязь оборачиваемости оборотных активов и финансового состояния экономического субъекта Для углубления и интерпретации результатов анализа необходимо осуществить факторный анализ изменения коэффициента оборачиваемости оборотных активов Факторный анализ эффективности использования оборотных активов начинается с разработки факторной модели
6. К проблеме выбора критериев анализа состоятельности организации Отношение дебиторской задолженности к совокупным активам 3. Показатели эффективности использования оборотного капитала 3.1. Оборачиваемость оборотных активов коэффициент обеспеченности оборотными средствами
7. Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности Повышается оборачиваемость собственного капитала 10 Коэффициент отдачи нематериальных активов характеризует эффективность использования нематериальных активов Стр 010 Ф №2 Д10пред-щий 10711.344
8. Методика анализа эффективности и интенсивности использования акционерного капитала ОА - определяет эффективность использования активов И последний фактор - это коэффициент капитализации К - показывает какая часть
9. Управление оборачиваемостью капитала Повышается оборачиваемость собственного капитала 10 Коэффициент отдачи нематериальных активов характеризует эффективность использования нематериальных активов стр 010 ф №2 Д10пред-щий 10711.344
10. Роль нематериальных активов в рыночной стоимости современных компаний Эффективным методом оценки эффективности использования нематериальных активов является расчёт коэффициента Тобина q который отражает соотношение рыночной стоимости акций
11. Анализ деловой активности Д6 показывает эффективность использования нематериальных активов Коэффициент оборачиваемости нематериальных активов возрос на 441.008 и составил 1498.721 оборотов
12. Методика анализа оборотных активов коммерческой организации Завершающий этап анализа оборотных активов изучение эффективности их использования характеризуемой коэффициентом рентабельности оборотных активов рассчитываемым по формуле Роба ПР
13. Актуальные вопросы и современный опыт анализа финансового состояния организаций - часть 4 Благополучие коэффициент оборачиваемости активов характеризует эффективность использования активов с точки зрения объема продаж Показывает количество оборотов
14. Анализ финансового состояния с целью определения кредитоспособности организации В целях оценки рентабельности организации произведем расчет показателя рентабельность собственного капитала так как этот коэффициент является одним из важнейших показателей характеризующих эффективность деятельности предприятия Коэффициент рентабельности собственного капитала чистых активов показывает эффективность использования собственного капитала чистых
15. Анализ финансовой отчетности. Практический анализ на основе бухгалтерской (финансовой) отчетности Этап 5. Анализ эффективности использования капитала Эффективность использования капитала организации можно оценить с помощью коэффициентов рентабельности коэффициента устойчивости экономического роста и... Рентабельность активов Ра Ра 2 NP ТАн ТАк 0,15 Характеризует отдачу с каждого рубля вложенного в
16. Показатели эффективности применения нематериальных активов в торговле НМА как части активов торговых организаций посредством исследования их объема доли в составе внеоборотных активов и всех активов компании структуры различных коэффициентов и их динамики позволяет выявить общие тенденции развития НМА составить развернутое представление об их... НМА составить развернутое представление об их функционировании сделать некоторые выводы об эффективности их использования В то же время анализ НМА как части активов организации лишь косвенно
17. Практика анализа эффективности использования нематериальных активов предприятия НМА Ам 2 А коэффициент оборачиваемости определяется отношением Коб Сумма годовой амортизации по НМА Ам Среднегодовая стоимость НМА НА... Если для расчета эффективности использования нематериальных активов по предложенной методике отсутствует информация о сумме прибыли полученной от применения
18. Методологические подходы к оценке кредитоспособности геологоразведочных организаций - корпоративных эмитентов Выручка прибыли Оценка эффективности использования эмитентом активов осуществляется путем расчета коэффициентов оборачиваемости активов Выручка Среднегодовые активы дебиторской Выручка Среднегодовая дебиторская задолженность и кредиторской Выручка Среднегодовая... Оборачиваемость активов характеризует эффективность использования эмитентом своих активов для генерирования выручки Данный показатель также можно рассматривать как индикатор
19. Факторы, влияющие на оборачиваемость дебиторской задолженности Что касается активов компании эффективность их использования показывает коэффициент ROA Можно предположить что если предприятие грамотно использует
20. Финансовый анализ деятельности малых предприятий К1 это оборотные активы за вычетом краткосрочных долгов предприятия Коэффициент К1 показывает эффективность использования оборотных активов Высокий уровень этого показателя благоприятно характеризует кредитоспособность предприятия

Любая деятельность имеет определенный результат, который человек всегда стремиться оценить. С развитием производства, а особенно его промышленного масштаба, эта оценка, стремление "получать больше взамен на меньшее или, по крайне мере, столько же" спровоцировала появление концепции эффективности производства - как отдельной серьезной составляющей изучения экономики организации.

Нужно различать понятия "эффект" и "эффективность".

Эффект - абсолютный показатель результата какого-либо действия или деятельности. Он может быть как положительным, так и отрицательным.

Эффективность - относительный показатель результативности и может быть только положительной величиной.

Эффективность производства представляет собой комплексное отражение конечных результатов использования всех ресурсов производства за определенный промежуток времени. Оценка экономической эффективности производиться путем сопоставления результатов производства с затратами.

Эффективность деятельности предприятия выражается в достигнутых финансовых результатах. Для оценки эффективности производства будут использоваться следующие показатели:

1) Выручка от реализации продукции характеризует завершение производственного цикла предприятия:

В = Ц * Q(1.1)

где Ц - цена единицы продукции;

Q - Годовой выпуск продукции.

2) Чистая прибыль характеризует экономический результат в абсолютных значениях и способность предприятия наращивать собственный капитал:

ЧП = БП - Нпр(1.2)

где БП - балансовая прибыль (прибыль от реализации продукции);

Нпр - налог на прибыль предприятия - 20% .

3) Общая рентабельность характеризует величину балансовой прибыли на 1 рубль основных и оборотных средств:

Робщ = БП/(Фосн + Фоб) *100%(1.3)

где БП - балансовая прибыль;

4) Расчетная рентабельность характеризует величину чистой прибыли на 1 рубль основных и оборотных средств:

Ррасч = ЧП/(Фосн + Фоб) *100%(1.4)

где ЧП - чистая прибыль;

Фосн - стоимость основных средств;

Фоб - стоимость оборотных средств.

5) Рентабельность продаж характеризует величину прибыли от продажи продукции на 1 рубль выручки

Рпр = Пр/В *100%(1.5)

где Пр - прибыль от продаж;

В - выручка.

6) Фондоотдача показывает, сколько продукции в стоимостном выражении произведено в данном периоде на 1 рубль стоимости основных производственных фондов:

Фо = ВП/ Фср.г.(1.6)

где ВП - объем выпуска продукции;

Фср.г. - среднегодовая стоимость основных производственных фондов.

7) Фондоемкость характеризует стоимость основных средств производственных фондов, приходящихся на 1 рубль произведенной продукции:

Фе = Фср.г./ ВП(1.7)

8) Фондовооруженность показывает, сколько основных средств приходиться на одного работника:

Фв = Фср.г./Ч (1.8)

где Ч - среднесписочная численность работающих.

9) Коэффициент оборачиваемости оборотных средств характеризует объем реализованной продукции на 1 рубль, вложенный в оборотные средства:

Коб = РП/Фоб(1.9)

где РП - объем выручки от реализации продукции;

Фоб - сумма оборотных средств.

10) Продолжительность одного оборота характеризует число дней, за которое оборотные средства проходят все стадии кругооборота:

Т = 366/Коб(1.10)

11). Выработка (среднегодовая) характеризует количество продукции, произведенной в единицу рабочего времени:

Вср.г. = ВП/Ч(1.11)

где ВП - объем произведенной продукции;

Ч - среднесписочная численность рабочих.

12). Трудоемкость характеризует затраты рабочего времени на единицу произведенной продукции

t = (Ч*Тэф)/ ВП(1.12)

где Ч - численность рабочих;

Тэф - эффективный фонд времени.

13). Уровень затрат на 1 рубль продукции показывает себестоимость одного рубля обезличенной продукции:

УЗ = С/РП (1.13)

где УЗ - уровень затрат;

С - себестоимость; РП - объем выручки от реализации продукции.

Прежде, чем инвестировать в производство

Решения об инвестициях в производство (увеличение технической базы) - одни из самых затратных и ответственных в работе компании.

Попробуем проанализировать типовую ситуацию при проработке решений о расширении парка производственных мощностей.

Определение узкого места в производстве является достаточно сложной проблемой само по себе. Достаточно часто складывается ситуация, когда руководители цехов и подразделений склонны занижать фактическую производительность оборудования с целью привлечения приоритетного финансирования. Побудительный мотив очевиден - создание дополнительной подушки безопасности в виде производственных мощностей на случай необходимости «тушить пожар» в виде срочных заказов, поломок оборудования, расширения номенклатуры выпускаемой продукции и так далее. К сожалению, через некоторое время из этого же подразделения поступит заявка на обеспечение дополнительным персоналом. Чтобы убедить топ-менеджмент в правильности принятого решения, данное подразделение бросит все силы на повышение локальной производительности (иными словами, оборудование будет загружено все доступное время вне зависимости от необходимости). Следовательно, через несколько производственных циклов поступит заявка на привлечение дополнительных складских площадей (для хранения незавершенной продукции). Если же промежуточное хранение невозможно (в связи с технологическими особенностями производства), придется расширить парк оборудования вниз по цепочке, чтобы обеспечить достаточную пропускную способность производства. Через некоторое время начинается очередной цикл поиск очередного «узкого места», призванный сбалансировать имеющиеся разрывы (в том числе в мощностях) в цепях поставок.

Нередки ситуации, когда подразделения с более высоким уровнем зрелости управления процессами и операциями «обходят вниманием» (с точки зрения финансирования) в пользу менее результативных подразделений (вне зависимости от причин существования «неэффективностей»). Таким образом, может возникать достаточно парадоксальная ситуация, когда повышать эффективность конкретного участка для руководителя нерационально, а проще собрать максимальное количество негативных явлений (поломки, простои, переналадки и прочее), занизить текущую производительность оборудования, обосновать ухудшающуюся тенденцию в будущем… и получить дополнительные мощности. Причем, причина чаще всего кроиться не в недобросовестности линейного руководителя, а в отсутствие объективной картины. Линейный персонал склонен интерпретировать ситуацию в самом негативном свете, поскольку сталкиваются с ситуациями «тушения пожаров» поломок, простоев, завышенных ожиданий со стороны отдела планирования и т.д. постоянно и желание найти выход путем «расшивки узкого места» вполне закономерно. Отдельно стоит отметить, что самостоятельно создать адекватный инструмент контроля и проверки производственных потерь времени удается редко, поэтому перечень доступных рычагов для принципиального изменения ситуации существенно ограничен. Что же можно применить в данной ситуации? Прежде всего, не торопиться наращивать производственные мощности. Не исключено, что к текущим проблемам Вы добавите еще трудности с вводом дополнительных мощностей, синхронизацией производственных цепочек, управлением возросшей численностью персонала, увеличением объема работ по планированию и прочее. Мы рекомендуем пересмотреть подход к мониторингу потерь производственного времени и воспользоваться комплексной методикой оценки OEE (Overall Equipment Effectiveness). С сами подходом Вы можете ознакомиться ниже.

Потенциал использования методики ОЕЕ …

OEE (Overall Equipment Effectiveness) - подход к оценке, анализу и управлению жизненным циклом производительных сил. Суть подхода заключается в совокупном анализе метрик, характеризующих различные аспекты работы оборудования, включающие простои, снижение скорости работы и потери качества.

OEE позволяет определить категории потерь эффективности, а с ростом зрелости организации и причины «неэффективностей» в управлении производственными мощностями. Последовательное использование методики позволяет выявить не только простои из-за поломок, но и потери времени (в том числе) при:

• неоптимальной настройке оборудования;
• снижении производительности работы;
• остановке по причине ожидания поступления материалов;
• неэффективном использовании трудовых ресурсов;
• и так далее.

Показатели OEE позволяют объективно оценить, каково влияние текущей производительности отдельной единицы оборудования на эффективность работы всего производства и принять взвешенное решение:

• исчерпан ли существующий потенциал производительных сил?
• все ли потери производственного времени устранены?
• насколько эффективно мы задействуем персонал?
• насколько мы эффективны с точки зрения операций (плановое обслуживание, переналадки)?
• следует ли нам инвестировать в расширение оборудования?

Безусловно, подобные решения требуют специализированной методики оценки и методологического подхода.

Ключевые показатели эффективности

Существует несколько распространенных методик расчета показателя «Общая эффективность оборудования» (ОЕЕ). В данном случае предложена, на наш взгляд, наиболее простая и практичная:

ОЕЕ = Доступность х Производительность х Уровень Качества

Показатель «Доступность оборудования» - время доступности оборудования для выпуска продукции по отношению к плановому времени работы. На показатель доступности влияют поломки оборудования; время на переналадку и регулировку; регистрируемые мелкие остановки.

Показатель «Производительность» отражает, насколько фактическая работа оборудования близка к номинальной производительности. На эффективность влияют краткосрочные (нерегистрируемые) остановки; замедление скорости работы оборудования.

Показатель «Уровень качества» определяется общим количеством продукции установленного качества по сравнению с общим выпуском продукции.

Калькулятор ОЕЕ (Общей эффективности оборудования)

Для расчета показателя OEE (Общая эффективность оборудования) нам потребуются следующие данные:

• время работы оборудования;
• поломки оборудования;
• плановые остановки (переналадки, мойки, техническое обслуживание, плановые ремонты и т.п.);
• простои (остановки по внешним причинам: отключение электричества, нет СМК, нет заказа для производства и т.п.);
• номинальная производительность оборудования (Шт./ час);
• всего произведено продукции (Шт.);
• брак продукции.

Мониторинг ОЕЕ - первый шаг на пути повышения эффективности использования оборудования. Тем не менее, на начальных этапах не стоит подходить излишне академически к расчету. Путаница в терминах и способах регистрации требуемой информации может вызвать отторжение уже на ранних стадиях. Рекомендуется получить общую картину по работе оборудования, рабочим центрам либо опробовать методику на наиболее проблемных (или важных) участках производства силами небольшой группы.

После получения первых результатов необходимо определить аномальные значения (как высокие, так и низкие) и сформировать гипотезу возникновения отклонений. На данном этапе рекомендуется привлекать работников цеха. Как правило, ключевые причины известны, но в силу неразвитой системы регистрации не могут быть оцифрованы и представлены в виде финансовых потерь, влияния на верхнеуровневые показатели (уровень клиентского сервиса, коэффициент запасов и прочие). Итак, причины установлены, первые победы достигнуты, понимание текущей ситуации получено. Каков следующий шаг? Мы рекомендуем:

• оцифровать потери производственного времени;
• рассчитать финансовый эффект потерь;
• определить направление улучшений (повышение доступности мощностей, увеличение качества, повышение производительности и т.д.);
• сформировать рабочую группу и определить требуемые ресурсы для реализации мероприятий; реализовать мероприятия и провести анализ полученных результатов;
• расширить рамки отслеживаемых потерь производственного времени.

Сотрудниками FNC для оценки операционной деятельности компании используется до 17 показателей в зависимости от:

• области повышения эффективности (операционная эффективность, организационная эффективность, эффективность использования мощностей);
• масштаба принимаемых решений (от инвестиций в производственные мощности до формирования регламентов по переналадкам).